周二大盘放量下跌，期指当月合约IF1409收跌1.72%。当月基差高开低走，全天大部分时间下跌，尾盘呈企稳回升之势。IF1410持仓和IF1409持仓一增一减，合约价差全天走低，说明空方主力在移仓过程中占据主动。当月合约尾盘减仓上行，短空获利离场可能性大。盘后期指总持仓激增8268手至194431手，处于一周来较高水平。其中当月合约持仓减少21395手，下月合约增加28894手。下月合约回补量偏多，暗示除了受到短线移仓的影响外，多空双方积极增仓是总持仓上升的原因。从持仓增长率快速回升来看，短线仍有反复的可能，目前距离周五交割仅余3个交易日，预计期指维持弱势振荡。

IF1409、IF1410和IF1412合约前20名席位净空仓减少1340手至22169手，是一周以来最低水平。其中IF1409净空减少4454手至7691手，IF1410增加3895手至10208手，后者净空仓已超过前者，但持仓水平仍然是IF1409较高。二者差异说明，主空资金移仓是周二行情的驱动因素。近一周的净空持仓最高点出现在上周二，随后市场便进入阶段性调整，且净空持仓开始下降，短空离场痕迹明显。

结合IF1409和IF1410持仓报告来看，空方移仓较积极，但市场分歧明显变大。仅以传统套保资金系席位中信期货为例，在IF1409合约上减持空单2028手，同时在IF1410合约上增持空单2221手，前后力度大致相同，应是移仓的结果，国泰君安期货和南华期货席位空单都有类似的表现。另一方面，个别席位回补空单量偏少。比如海通期货席位在IF1409合约上减持空单4342手，仅仅在IF1410上回补2604手。该席位持有全部合约的净空头寸数量从上周二时1.38万手下降至1.03万手，短空获利离场。新湖期货席位虽然仅在IF1409上减持多单301手，但是在IF1410上增持1717手多单，资金态度明显偏多。除此以外，银河期货和广发期货席位空单回补量偏多，由此看出短空资金不在少数。