股指期货数据大回放

1、股指期货行情

2月1日，三大期指小幅低开，上午窄幅震荡，午后下行较快，尾盘反弹，缩窄下跌幅度。主力IF1602合约收4166.6，下跌34.80 点，成交量为17230手，持仓量为26398手；主力IH1602合约收1925.8，下跌35.60 点，成交量为5844手，持仓量为10359手；主力IC1602合约收5323，下跌47.00 点，成交量11210手，持仓16823手。IF总成交量为20847手，总成持仓量为7083手，成交持仓比为0.47 ；IH总成交量为7083手，总成持仓量为44759手，成交持仓比为0.40 ；IC总成交量为14065手，总成持仓量为26531手，成交持仓比为0.53 。

2、股指期货价差分析

股指期货当月合约的期现负价差有所缩窄。IF当月合约与沪深300指数的期现价差为-17.25，价差与现货价格比-0.59 %；IH主力与上证50指数的期现价差为-11.3，价差与现货价格比为-0.59 %； IC主力与中证500指数的期现价差为-76.5，价差与现货价格比为-1.44 %。

3、主力持仓分析

主力持仓方面，期指主力主要以减仓为主，主力多头减仓幅度小于主力空头，表现为净多。具体看，IF1602合约前二十大多头减仓364手，前二十大空头减仓1284手，新增多单与新增空单之差为920手； IH1602合约前二十大多头减仓163手，前二十大空头减仓102手，新增多单与新增空单之差为-61手 ； IC1602合约前二十大多头减仓158手，前二十大空头减仓455手，新增多单与新增空单之差为297手。

结论及投资建议

全球股市涨跌不一，对股指影响不大；周一三大期指幅小幅低开，上午窄幅震荡，午后下行较快，尾盘反弹缩窄下跌幅度，期现负价差缩窄，主力力空头减仓明显；中国1月官方制造业PMI 49.4，创2012年8月以来最低，1月官方非制造业PMI 53.5，前值54.4，经济下行压力不减；注册制今年 3月1日试行两年，主要以去库存为主，IPO数量有所控制；美联储表示维持利率不变，并暗示未来加息将更慢，人民币贬值高峰已过；银证转账数据表明目前资金并未离场仍在观望。周一股市出现回调，市场波动率有所下降，预计年前筑底过程将持续，投资者观望为宜，资金较多者可尝试性买多，保持5%左右仓位。