上证50ETF期权

1、标的近期走势与历史波动率:上一交易日上证50ETF收盘价1.978历史波动率：10日28.18%、 20日33.81%、 45日28.9%、 125日35.62%

2、期权合约交易情况：今日加挂：无；截至上一交易日成交最活跃月份:2月;   该月期权总成交量111630手; 所有合约总成交PCR 0.86；最大成交合约：2月执行价1.95认购合约，成交17319；最大持仓合约：3月执行价2.9认购合约，持仓25750； 

3、期权隐含波动率：截至上一交易日15点，平值期权隐含波动率分别为 2月24%（认购）、35%(认沽）;3月33%(认购)、33%(认沽);6月36%(认购)、32%(认沽);9月40%(认购)、32%(认沽);2月合约波动率偏度：高于平值的隐含波动率偏高；期限结构：各月相差不多

4、近月合成期货：2月期权合约合成期货当前无套利机会；3月期权合约合成期货当前无套利机会； 

5、小结：当前10日标的历史波动率相对历史数据属于正常范围，较昨日下降。期权PCR在正常范围，表示期权市场对标的行情看法中性。所有合约整体隐含波动率正常，从隐含波动率曲线来看，并没有对标的下跌过分担忧。