2016-6-1 10:47:11来源：财经编辑：yeting

罕见“大单”导致沪深300股指期货主力合约盘中惊现“秒停”，尽管跌幅迅速收回，但也导致部分程序化交易者受到波及。期指市场因流动性缺失导致的极端状况首次出现在投资者面前。

这种情况并未在其他两个主力合约上发生，现货市场也未受影响。截至昨日收盘，IF1606合约涨4.05%；IC1606涨5.27%；IH1606涨3.42%。沪综指收涨3.34%。

经测算，该笔空单的买入价位在2980点，398手合约的价值约3.56亿元。截至收盘，这个误操作对“当事人”造成的直接损失或达2135万元。

对于大部分场内投资者而言，盘中的大幅异动并未触及其强制平仓线。目前，期指保证金比例为40%，市场存在10%涨跌停限制。理论上，单日市场波动并不会触发投资者的强制平仓线。

但对于一些设置了程序化交易条件的账户，就并不那么幸运了。

受访的期货业交易人士表示：“从成交明细来看，有人在当时进行了止损。由于事件发生的过程非常短暂，人的反应速度不可能这么快，因此大概率是一些被触发了程序化交易的账户进行自动平仓。这些账户往往设置了止损位，达到止损条件即触发程序化交易。由于跌幅此后被迅速回补，因此这些账户也蒙受了相当的损失。”