要点：

1、周三外盘期金、期银维持弱势震荡，市场成交持仓相对平稳。其中，纽约黄金主力合约开盘1217.9美元/盎司，收盘1215.2美元/盎司，涨幅为-0.19%，盘中交投区间介于1208.2 - 1222.9美元。纽约白银主力合约开盘16.02美元/盎司，收盘15.975美元/盎司，涨幅为-0.16%，盘中交投区间介于15.83 - 16.105美元。

2、5月31日，SPDR黄金ETF持仓为27928349.89 盎司(+0.00)。iShares白银ETF持仓量为335739274.6 盎司(+0.0)。

3、周三，纽约金库存减少7233.75盎司，总库存量为8,452,707.90盎司。纽约银库存增加300649.37盎司，总库存量为153,897,742.17盎司。

4、美国5月ISM制造业指数51.3，其中物价支付指数63.5，新订单指数55.7。美国5月Markit制造业PMI终值50.7。美联储褐皮书显示，四月至五月中旬，大部分地区经济活动出现适度增长，通胀压力小幅增加，劳动力成本增长，劳动力市场收紧，西部和中西部地区企业面临的高技能员工薪资压力加大，消费者开支在很多地区都出现适度均衡增长。

5、欧元区5月制造业PMI终值51.5。德国5月制造业PMI达到52.1，为四个月高位。法国和希腊制造业维持收缩状态，西班牙、意大利、爱尔兰制造业增速亦显示大幅放缓。

6、中国5月官方制造业PMI 50.1。中国财新制造业PMI为49.2，其中制造业用工规模继续收缩，新订单指数三个月来首次跌破50。

小结：

经济上，美劳动力市场持续改善，消费者开支适度增长，通胀水平温和上升，经济态势整体趋好，市场谨慎关注周五非农数据表现，美元指数维持在95上方。欧洲方面，地区国家间经济态势分化严重，德国制造业扩张喜人，但其他多家经济增长动能趋弱，货币政策效果减弱，市场预期欧洲央行此次会议将维持政策不变，需关注德拉吉讲话细节。英国公投不确定性继续扰动市场情绪。工业需求改善预期趋稳，但金银相关领域实际落地不多。

原油短期供应反复，价格高位波动。前期外盘金银价格持续胡洛，近日价格暂稳，金银ETF资金稳定，技术形态上态势依然偏弱，布林通道下沿叠加整数关口心理位存在弱支撑，但多头跟进意愿不佳。贵金属比价配置仍可继续，同时根据风险承受能力调节空头敞口仓位，滚动操作。