【宏观】

周二美洲时段，美国公布数据显示，美国5月零售销售月率为0.5%，高于预期值0.3%，低于前值1.3%。欧元区4月工业生产年率为2%，高于预期值1.4%，高于前值0.2%。英国5月消费者物价指数CPI年率为0.3%，与前值0.3%持平。意大利5月CPI年率终值为-0.3%，与前值-0.3%持平。

【外汇】

周二美洲时段美元指数继续微弱上行，接近95整数附近，在94.90上方附近微弱震荡，整体波幅较弱短期内美元指数继续震荡盘整的可能较大，中长期持续震荡走强的可能较

【股指国债】

股指：A股纳入MSCI遭拒，利好落空，但不会造成市场继续大幅杀跌。周二沪指低开收高，未能收复2900点，我们认为沪指仍处在中期震荡区间，下方2780点仍为较强支撑。期指方面，IH涨IF、IC跌，整体跟随现货区间波动。由于近期市场有美联储加息、英国退欧公投等不确定性事件，建议单边投资者观望。临近交割，前期IC正向跨期套利策略择机平仓。

国债：市场资金供给充裕，隔夜和7天回购加权利率小跌。央行昨日进行了750亿7天期逆回购操作，同时有500亿逆回购到期，净投放资金250亿。昨日大宗商品普跌，黑色系跌幅较大，基本面偏弱预期增加，国债期货涨幅较大，五年国债主力期货TF1609收100.475，涨0.14%；十年国债主力期货T1609收报99.410，涨0.26%。外盘英十年国债创新低，德债收益率破0，显示海外资金避险情绪极强。A股纳入MSCI继续推迟，料对市场影响有限，国债期货预期仍为震荡偏强行情，后续建议关注国内社融等金融数据以及6月23日英国公投退欧事件。

【金属能源化工】

黄金：周二美盘时段COMEX黄金继续与美元同时微弱上升，一度上至1290上方附近，随后在1290下方继续微弱震荡，短周期贵金属受到多方因素刺激持续强势震荡盘整，中长线整体逐步震荡走弱的可能较大，操作方面建议前期高位空单继续持有。 

白银：周二美洲时段COMEX白银同样微弱上升，一度升至17.50附近，随后在17.50下方微弱震荡，短周期贵金属受到多方因素刺激持续强势震荡盘整，中长线整体逐步震荡走弱的可能较大，操作方面建议前期高位空单继续持有。

沪镍：镍现货平均价69,550元/吨跌300元/吨。夜盘伦镍涨10美元/吨至8860美元/吨。LME镍库存390,660吨，减少3072吨。山东镍铁 （FeNi1.5-1.8）2225元/吨，持平。沿海港口菲律宾矿（NI:1.5%-1.6%, FE:25-30%,H2O:30-35%）报价235元/吨，持平。金川镍出厂价69700元/吨，涨500元/吨。央行周二在公开市场净投放250亿元，中标利率持平于2.25%。隔夜shibor报2%，涨跌持平。7天shibor报2.341%，下跌0.1个基点。下游不锈钢销售未见好转，镍铁采购价格弱稳。9月沪镍价格小幅震荡，交易上暂宜短线，中线交易机会尚需等待。目前9月合约技术压力位72000元/吨，技术支撑位68000元/吨。

动力煤: 重要数据：

14日，电厂日耗55万吨，环比降。库存1216万吨，环比降。三峡流量15500立米，环比平。秦港库存385，环比增。锚地19，预到5，环比降。

14日，CCI5500指数393元，TC1609合约贴水14元。CCI进口折盘面394元， TC1609合约升水13元。

第二轮补库存仍在继续，港口价格继续上涨。今日有机构多单减仓，空头顺势打压，价格出现短期回调，不过做多气氛仍在，预计价格重回410以上。9月继续上升空间有限。操作上，410以上空单尝试建仓。 

焦煤焦炭：13日，普氏中挥发焦煤折盘面699元/吨，JM1609合约贴水18元/吨。

13日，天津港出口焦炭折盘面1059元/吨，J1609合约贴水177元/吨。

唐宋调研显示，欧洲领导人峰会期间，唐山高炉仍有50%开工，低于全部停产预期，加之现货价格低迷，盘面做空情绪蔓延。近期焦企会谈显示，焦炭价格仍然有下跌的预期，焦煤价格向内贸的630附近靠拢。不过有不同意见认为价格不会大幅下跌，预计后市有反弹需求。操作上，焦煤逢反弹做空，焦炭等待。 

【农产品】

棉花：ICE棉花继续下跌，播种进度加快及美元走高影响。中国现货指数328B报12668元/吨，涨12。6月14日抛储成交92%，成交均价12033。郑棉夜盘小幅下跌，期价在12800附近存在一定支撑，整体继续处于区间振荡行情之中，操作上仍以观望为宜。

白糖：ICE原糖收低，巴西天气改善和美元走强带来压力。广西南宁现货报价5650-5710元/吨。郑糖夜盘大幅下跌，期价呈现振荡回调态势，短线关注5980-6000区间的支撑情况，操作上止盈多单择机买入。

油脂：受累于美元走强，国际原油期价承压走低，美豆油跟随走低；产量回升，出口减缓，加之周遭油脂价格走低拖累，马棕榈油跌幅扩大。现货油脂价格跟盘跳水，连盘油脂低开低走，棕榈油领跌，买豆油卖棕榈油套利可继续持有。

豆粕：USDA首席经济学家称飙升的大豆价格将会促进美国农民种植大豆，预计6月30日美豆种植面积报告将会上调，美豆生长情况良好，以上消息导致美豆远期合约承压走弱。豆粕现货价格跟盘小幅下调，连盘M1609合约低开低走，前期跳空缺口已经回补三分之二，期价尚有回调空间，操作上建议低位多单可继续持有，高位多单离场，新单日内偏空，中线保持多头思路。M1609合约支撑位3182.