宏观，股指：

国际：

1:美国6月ADP就业人数增长17.2万人，预期增长16万人，前值17.3万修正为16.8万。数据公布后，黄金下挫。从公司规模来看，小公司6月新增非农就业9.5万人，中型公司5.2万人，大公司2.5万人。服务业表现亮眼，新增就业20.8万人，制造业就业人数减少3.6万人。

2:欧洲央行在6月货币政策会议纪要中表示，若英国公投选择脱欧，可能将带来“巨大的，但又难以预测的”负面影响。欧央行决策者认为，外部环境（尤其是在新兴市场国家）疲弱以及欧元区企业持续去杠杆化，正抑制着经济增长，经济风险仍向下倾斜。

3:英国贸易投资部长普睿勋爵(Lord Price)周四在北京表示：“没有什么时候比现在更适合投资英国。英镑已经贬值。资产价格非常合理。”在他说话的前一天，英镑触及31年新低。普睿勋爵表示，现在是谈判贸易协定的好时候。退欧让英国在与中国的贸易谈判上拥有更大的灵活度。

国内：

1:中国6月外汇储备意外增加134亿美元，为2015年4月来最大月度涨幅，好于分析师的预期。央行公布的数据显示，中国6月外汇储备增加134.26亿美元至32051.6亿美元，预期减少247亿美元，5月为环比减少279.6亿美元。

2:耐人寻味的是，虽然大量人民币流到境外，但同期非银机构的离岸人民币存款和境外银行的离岸人民币资产并没有增加。高盛猜测，它们可能在境外被换成美元等外币。这些并没有体现在外汇储备的变化中。

3:对于中方提交的最新中美投资协定（BIT）负面清单，美国贸易代表弗罗曼称，其内容“距可以接受还很远”。但他承诺谈判将继续。他上个月称，谈判将持续至秋季。美国财长卢上月称，中美应抓住9月G20领导人峰会的机遇。此前美国财政部Nathan Sheets称，争取在奥巴马任内完成谈判。

交易提示：资本出逃减缓支撑风险偏好，但行情持续需再次整固，期指震荡。

国债期货：

1、中国6月外储意外增加134亿美元，创2015年4月来最大月度涨幅。

中国6月外汇储备意外增加134亿美元，为2015年4月来最大月度涨幅，好于分析师的预期。央行公布的数据显示，中国6月外汇储备增加134.26亿美元至32051.6亿美元，预期减少247亿美元，5月为环比减少279.6亿美元。

2、意大利银行股跌至历史新低。

意大利大众银行（Banco Popolare）通过了该银行自身的压力测试，并称其具有“抵御冲击的能力”。不过，投资者似乎并不相信这些意大利的银行。以意大利第三大银行西雅那银行（Monte Paschi）为首的意大利银行股价连日暴跌，已降至历史新低。

3、美国6月“小非农”超预期，黄金下挫。

美国6月ADP就业人数增长17.2万人，预期增长16万人，前值17.3万修正为16.8万。数据公布后，黄金下挫。从公司规模来看，小公司6月新增非农就业9.5万人，中型公司5.2万人，大公司2.5万人。服务业表现亮眼，新增就业20.8万人，制造业就业人数减少3.6万人。

交易提示：受海外市场避险情绪推动，债市做多情绪强烈，但需警惕情绪淡化，期债震荡偏多。