隔夜国际资本市场消息小集：

1.上周五美股涨跌不一。道琼斯指数跌0.13%，标普涨0.16%；欧洲斯托克50指数涨0.83%。美元指数跌1.06%；伦铜涨0.43%；原油涨0.68%；黄金涨0.96%；美豆涨2.21%；美豆粉涨1.70%,美豆油涨2.76%；美糖涨0.90%；美棉涨1.40%；高盛商品指数涨0.81%；CRB指数涨1.00%；BDI指数跌1.35%；较昨日15:00恒生期指涨0.07%，A50期指涨0.21%。

2 . 美股恐慌指数VIX下跌6.68%至11.87，期权市场对股票后市担忧程度减弱。GVZ(贵金属VIX)指数跌3.13%报15.80。OVX(原油ETF的VIX)指数跌4.31%报41.08。

3 . 货币市场三个月美元LIBOR利率报0.75650%(前值0.75150%)；欧元三个月银行间拆放款利率(Euribor)报-0.296%(前值0.-298%)。

4 . 债券市场十年期国债收益率美国下跌5.8个基点报1.450%，德国下跌2.9个基点报(-0.122%)。

5 . 黄金市场XAU(费城金银指数)涨2.35%至110.28，GDM/GOD[黄金矿业指数/金价]比值报0.6237(前值0.6160)，Kitco黄金指数(剔除美元涨跌因素)涨1.18%报1289.96。

6 . 农产品方面，美豆急升，受助于美国供应出口需求增长数据带动投资者进行空头回补。

巴西植物油行业协会(ABIOVE)将2015-16年大豆作物产量从上月预估的9,730万吨下调至9,660万吨。

原糖期货上涨，因主要种植国巴西货币雷亚尔持坚。巴西圣保罗州蔗产联盟的数据显示，巴西中南部甘蔗种植地带糖产量为283万吨，高于6月底预估的279万吨，因7月上半月天气仍干燥。但市场没有理会这一报告。

7 . 金属市场，伦铜上涨，受美元下滑提振。期镍下跌，因基金和交易商轧平仓位，逆转对价格上涨的押注，且市场担心近期因菲律宾供应忧虑带到的升势是否已经过度。

CFT周度报告显示，截至7月26日当周，COMEX铜投机净多头头寸劲增11044手至29328手，上周净多头触及3月底来最高水平。

8 . 原油上涨，日本央行的失望之举和美国GDP数据的意外疲软令美元惨遭重挫，为油价提供了强劲支撑，不过石油输出国组织(OPEC)产量升至纪录高位以及美国石油钻井数的再度增加，依然令油价前景蒙上阴影。

CFT周度报告显示，截至7月26日当周，对冲基金及其他基金经理减持美国原油期货及期权净多头头寸44318手至111333手。为五周以来第四次。原油净多头头寸降至3月初以来最低水平。

美国油服贝克休斯数据显示，美国至7月29日当周石油钻井增加3台至374台。 钻井总数增加1台至463台。

EIA石油供应月度报告称，美国原油和石油产品出口总量在5月份增加50.4万桶/日，至566万桶/日的水平，创1973年开始记录相关出口量以来的新高。

JBC能源称，OPEC 7月份石油产量减少2.5万桶/日至3299.5万桶/日。

沙特阿美称，9月面向欧洲客户的轻质油官方价格较洲际交易所布伦特原油价格贴水4.25美元/桶。

外媒调查结果显示，OPEC石油产出恐怕会在7月份环比增加10万桶/日，至3341万桶/日的纪录高位。

9 . 金价至近三周最高水平，此前远低于预估的美国第二季经济增长率重压美元，金价录得连续第二个月月线上涨。

CFT周度报告显示，截至7月26日当周，COMEX黄金投机净多头头寸减少7568手至256930手。黄金多头头寸连续三周遭到减持，净多仓降至至少1个月以来最低水平。

10 . 经济数据方面,【德国6月零售销售年率: 2.7%　前值: 2.6%　预估值: 1.5%】【法国第二季度GDP年率∶1.4%前值∶1.3%预估值∶1.6%】【欧元区第二季度GDP年率初值∶1.6%前值∶1.7%预估值∶1.5%】【欧元区7月消费者物价指数年率初值: 0.2%　前值: 0.1%】【欧元区6月失业率: 10.1%　前值: 10.1%　预估值: 10.1%】【美国第二季度GDP年化季率初值∶1.2%前值∶1.1%预估值∶2.6%】【美国第二季度个人消费支出物价指数季率∶1.9%前值∶1.5%】【美国7月密歇根大学消费者信心指数终值∶90前值∶89.5预估值∶90】。

11 . 美国第二季度实际GDP年化季率初值升幅远不及预期值，因库存录得自2011年来的首次下降，不过值得注意的是，库存下滑或在今年剩余时间内提振产出。

12 . 美国密歇根大学7月美国消费者信心指数终值略低于预期但高于初值。7月总体消费者信心指数仍低于上月水平，主要是因为对高收入家庭的经济前景愈发忧虑。

13 . 美国第二季度消费者支出年化季率初值升幅创2014年四季度来最高，消费支出飙升，对第二季度GDP增速起到一定支撑作用，并暗示其潜在经济增速强劲。

14 . 美国二季度雇佣成本指数（ECI）经季调后环比上涨0.6%，同比创2015年初以来最大涨幅。劳动力市场紧张、低失业率，加上多个州提高最低工资，帮助推高了员工工资和福利。

15 . 美联储委员、旧金山联储主席威廉姆斯称，此前公布的GDP数据支持美国今年加息一或两次。

16 . 高盛上调美联储9月份加息的可能性预期5个百分点至30%，12月份行动的可能性约为40%。将美国三季度GDP预期从2.0%上调至2.5%。

纽约联储NowCast模型显示美国二季度GDP增长预期2.1%，三季度为2.5%。瑞银预计美联储在12月份加息，2017年加息两次。

17 . 欧盟银行业压力测试结果出炉，测试结果显示，银行业需采取进一步举措完善资本状况。但51家欧盟银行体现消化不良贷款能力的平均普通股一级资本（CET1）率高于上次测试时。

18 . 欧元区第二季度季调后GDP季率初值升幅符合预期，但较之前季放缓，因法国减速后停滞，这凸显了欧洲央行有必要评估英国脱欧对该区经济造成的影响。

19 . 欧元区7月CPI年率初值升幅高于预期值；核心CPI年率升幅也高于预期，部分归功于欧元区最大经济体德国的上佳表现。这或许会让欧洲央行略感欣慰。

20 . 欧元区6月失业率与预期值和前值一致，意味着6月欧元区共有1630万失业人口。

21 . 法国第二季国内生产总值持平前季，增长率意外重新陷入停滞，受累于消费者支出低迷和企业投资下滑。

22 . 英国工业联盟称，英国商界预计，英国经济增速可能会在未来三个月暂停，因在公投后投资和消费信心都有下滑；英国经济前景回落至2012年12月份以来最差。

23 . 英国央行数据显示，英国房贷批准数量在6月份跌至2015年5月以来的最低水平，但消费者借款额以近11年来最快的脚步增长，6月份同比增长10.3%。

24 . 日本央行扩大ETF购买规模至6万亿日元，维持利率及QQE规模不变。称要达成通胀目标仍存在比较高的风险。重申将在必要时进一步加码刺激。

日本央行行长黑田东彦称，增加的宽松措施将防止信心恶化；政府正在推动财政刺激和结构性改革。将持续宽松直到通胀率稳定在2%，扩大ETF购买是当下最合适的举措。

25 . PIMCO预计全球经济增速可能会在未来几年处于“中等水平”。中国消费，日本债务和欧盟团结是经济增长面临的风险因素；中国要达成GDP增长所需的消费目标几乎不可能实现。

26 . 路透对美国、英国、日本的44名基金经理进行调查后发现，全球基金的股票配置为42.9%，创下至少5年新低。同时债市的配置有所提升。从6月的38.1%升至40.9%，创下至少五年新高。

27 . 瑞银预计未来更多资金将流出新兴市场，主因是帮助富人免于税务监管的便利持续消退，二季度新兴市场净流出资金为23亿瑞士法郎(合近160亿人民币)，其中多数从拉美地区流出。

28 . 据eVestment统计，欧洲对冲基金在6月份遭遇资金连续第二个月净流出——赎回较流入超过56亿美元；2016上半年，欧洲对冲基金录得资金净流入167亿美元，而北美和亚洲分别净流出310亿美元和63亿美元。

汇丰追踪的40家对冲基金中，只有1家在本月跑赢大市。7月份标普500指数上涨逾3.5%。

今日重点关注：中国7月官方制造业采购经理人指数。德国7月制造业采购经理人指数终值。欧元区7月制造业采购经理人指数终值。美国7月ISM制造业指数。美国6月营建支出月率。

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国内财经新闻：

1.中国银行间债市上周五现券波幅甚微，国债期货略走弱；资金面安度月末考验，短期消息面也相对淡静，市场暂缺进一步推动力，但当前配置盘热度不减，缺资产背景下债市行情料仍未尽。

2. 人民币兑美元即期上周五早盘较昨日收盘价放量小升，中间价四连升至近一个月高点。日央行进一步宽松货币政策快速拉低美元，帮助缓解人民币贬值压力，短期人民币料延续小升走势。

3. 香港证券业协会主席缪英源称，8月公布深港通的机会较大，考虑到准备工作所需时间，预计最快10月正式开通。

4. 美联储研究员最新报告认为，在研究中国经济时，不能套用美国等发达经济体的模型。中国的具体情况显示，中国M2增速的变化比利率变化起更重要作用。

5. 截至6月底，沪深两市股票式质押回购业务的规模合计达到9058.98亿元。业内人士称股权质押业务仍是下半年券商经营增长的发力点之一，突破万亿大关指日可待。

6. 路透最新月度调查显示，中国基金经理对未来三个月股票的持仓建议配比略有回落， 脱离一年高点。下半年国内经济下行压力不减，管理层加强监管，使得基金经理投资策略上偏谨慎。 

7. 据EPFR公布资金流向数据，全球资金继续流入中国股票型基金（A、H和红筹），截止上周三流入的规模为1.1亿美元。但香港股票型基金转为出现资金流出，流出规模为3,999万美元。

8. 克而瑞信息集团(CRIC)发布2016年国内城市房地产投资前景排名，除沪京广深稳居前四位外，成都、武汉、苏州、南京等二线城市紧随其后。 

9. 中国央行数据显示，6月境外机构和个人持有境内股票净增238.3亿元；6月境外机构和个人增持境内债券净增476.8亿元。

10. 中国指数研究院报告称，当下一二线热点城市的高房价已经脱离基本面的支撑，鉴于部分热点城市供不应求矛盾并未得到根本解决，未来房价上涨动力仍较强劲。

11. 国土资源部表示，不动产统一登记信息平台建设，要确保2017年底全面建成，2018年全面应用。今年全国接入信息平台的总数不低于1000个县，4个直辖市全覆盖。

12. 戴德梁行近期报告显示，今年前5个月中国跨境房地产投资总额为170亿美元，仅次于美国，其中超六成流入美国。 戴德梁行预测今年投资交易额将同比增长50%。