铁矿石1701：442-445空，目标430，止损447

黄金1612：空单继续持有，

白银1612:空单继续持有。

白糖1701:日内回落6700下方多。

棉花1701:日内14850附近短多。

豆粕1701:2900附近多单减持，

菜粕2280附近多单减持。

IH1611：回落至2215附近多，止损2205。

IF1611：3280-3310区间偏多交易。

IC1611： 6400附近多，止损6350。

沥青1612:1800多单尝试，止损1780；    

甲醇1701:2220多单尝试，止损2200    

螺纹1701:2420—2500区间操作

L1701：预计日内震荡，9350-9550区间操作，注意风险

PP1701：预计日内震荡，7750-7950区间操作，注意风险Cu1612：空单持有 止损37500 目标价36700附近。

T1612：多单继续持有，止损101.8。

PTA1701:4840下方短多，止损4780

胶：空单滚动操作，不追空。

J1701:逢低做多，支撑1500，压力1600

JM1701：逢低做多，支撑1220，压力1270

锌；空单持有，止损18300

日内交易策略

1、金融  

期指：周五欧美股市涨跌不一，沪指V型反转，房地产收紧，但是基建和PPP投资加强，带动以基建板块为代表的蓝筹股继续放量大涨，在目前存量市场上，二八分化明显，中小创走弱，股指期货维持高位震荡。

IH1611：回落至2215附近多，止损2205。 

IF1611：3280-3310区间偏多交易。

IC1611： 6400附近多，止损6350。

50ETF期权：昨日50ETF震荡上行，上涨0.66%至2.295。总成交量为521331张，增加250065张，PCR（put/call ratio）为65.88%，指标显示短期走势中性偏乐观。十月认购平值期权隐含波动率为9.47%，认沽隐含波动率为13.86%，目前期权认沽认购隐含波动率有所低位，预计短期走势中性。 

期债：上周央行累计净投放955亿元，人民币贬值，市场资金面趋向紧张，短期对债市偏向利空。然而在国内机构配置压力不减，传闻海外机构增持的环境下，债市收益下行，继续演绎上涨行情。T1612：多单继续持有，止损101.8。 

2、金属

金银1612：美国大选辩论后，市场的不安情绪有所缓解，美元指数仍处于上升通道，而且英镑和欧元都比较弱，人民币也大幅贬值，对美元的上涨有较强的支撑，目前来看，黄金还是以逢高空的思路，空单可以继续持有，黄金1612：空单继续持有，白银1612:空单继续持有。 

沪铜1612：10月21日LME铜库存减1800吨至346775吨。 本周伦铜在美元的压制下，上攻5日均线至4714美元/吨受阻回落，而后四连阴顺5日均线下行，低现4633美元/吨，幸得布林道下轨支撑收复部分跌幅，本周伦铜出现了明显的多头减仓和少量空方尝试入市，持仓量减少1.3万手至31.5万手，成交量减少2.3万手至6万手，空头力量时刻盘踞在侧，布林带开口向下运行，下行压力仍在。技术面上，隔夜沪铜继续延续震荡下行的走势，目前沪铜处于区间下沿，谨慎逢高做空。日内操作建议，谨慎轻仓试着逢高做空。

Cu1612：空单持有 止损37500 目标价36700附近。 

铁矿石：普氏59美元，青岛港PB粉460，港口库存增118万吨至10686万吨，连铁维持高位震荡，但受阻明显，四季度矿山发货稳定增加，而国内库存出现连续增加，下游钢材销售也逐渐趋弱，供需关系正发生变化，建议轻仓尝试做空。铁矿石1701：442-445空，目标430，止损447 

螺纹：中国银监会10月21日召开三季度经济金融形势分析会，会议明确提出，要严控房地产金融业务风险，现货方面，唐山钢坯价格周末回落到2200附近，各地钢材市场价格上行压力加重，螺纹主力夜盘回调到5日线附近近期震荡为主，建议多单减持。 螺纹1701:2420—2500区间操作 

3、能化

甲醇1701：下游烯烃产业大幅采购，打破基本面疲软格局，加之后期进口预期大幅下降，一定程度支撑期价，短期再次震荡走高，多单可轻仓跟随；

甲醇1701:2220多单尝试，止损2200 

沥青1612：需求未能如期放量，现货市场表现疲软，加之库存压力较大，尽管近期原油强势支撑期价，但不改震荡格局，今日多单可逢低尝试；

沥青1612:1800多单尝试，止损1780； 

PTA1701：目前原油价格强势，恒力和逸盛检修装置重启，三房巷装置检修，PTA供应有所增加，但是下游聚酯产销及库存指标表现均良好，需求旺盛，整体供需格局依旧偏紧，支撑PTA价格。不过价差的扩大套保盘介入且中长期PTA供需结构偏弱压制上涨空间。4840下方重新短多。

PTA1701:4840下方短多，止损4780 

胶：周五价格探低回升，市场减仓。台风对海南天胶造成损失，或短期提振价格。空单滚动操作，不追空。

塑料：上一交易日主力合约PP收于7877，L收于9485，石化库存一直处于低位，跟随近期这波商品涨势，PP、L期货价格均创出16年新高，当前偏高的现货价格使下游产生了一定抵触，后市随着神华、中天等一批装置的投产，供应会增加，期货的回调风险也会随之增加。

日内策略：

L1701：预计日内震荡，9350-9550区间操作，注意风险

PP1701：预计日内震荡，7750-7950区间操作，注意风险 

煤焦：上周国内焦炭现货市场强势拉涨，各地普涨50-100元/吨不等。焦企开工维持上周，市场交投良好，库存略升；钢市近日回暖，高炉开工率居高不下，焦炭可用天数仍不见明显增加，下游补库需求强劲依旧，支撑焦价；另外本周焦煤价格大幅拉涨，紧缺情况短期难以缓解，原料端焦价支撑强。

J1701:逢低做多，支撑1500，压力1600

JM1701：逢低做多，支撑1220，压力1270 

4、农产品

豆类：美豆震荡收高，油脂弱势粕类相对坚挺。周末美豆消息面没有变化，千点关口仍承压。国内油厂开工继续回升，油粕库存预计转升，盘面承压，油脂周五调整粕类相对坚挺，关注2900一线的压力。

豆类：美豆震荡走高，国内跟盘走强，油脂调整粕类相对坚挺。豆粕1701:2900附近多单减持，菜粕2280附近多单减持。 

油脂主力：人民币持续贬值推升远期进口成本；美豆供给大需求强，但美元持续上涨可能削弱需求，未来重点关注南美大豆情况，当前仍未走出弱势。棕榈油主产国产出增长或仍未结束，供应略微大于需求，库存仍预期增长，但处于低位水平。国内大豆受压榨利润良好刺激维持高开机，大豆压榨高位，需求较好，但一定程度受到菜籽油竞争的影响，库存预期持续高位；棕榈油第四季度进口供应能满足需求，需求减弱，库存预期持续偏低；菜籽油抛储成交量好，供应增加，近期菜籽油进口窗口打开，远期船期增加，第四季度需求向好，库存预期持续高位。操作建议：前期多单底仓持有，滚动操作。 

白糖1701：广西遭遇台风，部分甘蔗受灾，总体受灾程度不是太大，小幅利多。消息面上巴西16/17年度会把乙醇产量偏向白糖，增加100-200万吨产能；印度进口预估100-200万吨。广西地方抛储17万吨，底价6000；利多方面全球中长期减产，外糖价格走高，打击走私力度加大，走私减少，进口调查,上一年度全国销糖率93.12%，国内库存偏低等。价格维持震荡偏多走势，进三退二，适合波段操作，低位多单谨慎持有。

白糖1701:日内回落6700下方多。

棉花1701:国内前期国储拍卖结束，总成交266万吨，短期纺织企业抢拍国储囤货，对新棉需求减少。棉农惜售，轧花厂观望，新棉收购价冲高回落，纺织企业采购暂停观望，各方目前都在博弈，国储拍卖结束之后，新棉短期有价无市。期货价下破15000，中长期来看，棉花并未有持续下跌动能，随着时间推移，纺织企业库存消耗，采购会有所增加。供需基本面上看，棉花后期偏紧。15000下方中线分批建仓多单。

棉花1701:日内14850附近短多。