农产品行业要闻

周一

【大豆】

美国农业部（USDA）周五公布的出口销售报告显示，11月17日止当周，美国2016-17年度大豆出口销售净增1,898,600吨，高于120-150万吨的预估区间，较之前一周增加35%，较前四周均值增加11%。 当周美国对中国（大陆地区）装运206.3万吨大豆，低于一周前的236.3万吨，和两周前的装运量持平。2016/17年度（始于9月1日）美国对中国（大陆地区）大豆出口装船量为1661.3万吨，高于上年同期的1261.8万吨。迄今美国已经对我国售出但尚未装船的2016/17年度大豆数量为805.9万吨，高于去年同期的582.3万吨。（来源：天下粮仓）

【大豆】

阿根廷布宜诺斯艾利斯谷物交易所发布的周度报告称，天气良好有助于阿根廷中部农业区的大豆播种。不过南部地区的气温偏低，加上缺乏降雨，导致田间作业推迟。截至11月24日的一周，阿根廷大豆播种面积为6,607,320公顷，相当于计划播种面积的33.7%，一周前为24.2%，比去年同期低了9.5%。交易所预计2016/17年度阿根廷大豆播种面积达到1960万公顷，比2015/16年度的2010万公顷减少2.5%。（来源：天下粮仓）

【大豆】

截至周四（11月23日）的一周，美国大豆压榨利润为每蒲式耳1.48美元，低于一周前的1.49美元/蒲式耳，去年同期为1.44美元/蒲式耳。伊利诺伊州中部地区大豆加工厂的48%蛋白豆粕现货价格为每短吨324.9美元，一周前为320.0美元，去年同期为303.4美元。同期1号黄大豆价格为10.29美元/蒲式耳，一周前为9.83美元，上年同期为9.11美元。（来源：天下粮仓）

周二

【大豆】

美国农业部周一表示，最近一周美国大豆出口检验量为209.1万吨，分析师预估区间为180-210万吨。 低于上周修正后的2,672,069吨，去年同期为1,985,550吨。当周美国对中国（大陆地区）装运1,677,924吨大豆，大约相当于31船巴拿马型货轮装运的数量。上周装运了1,948,917吨大豆，相当于35船。当周美国对华大豆出口检验量占到该周出口检验总量的80.3%,上周是73.1%，两周前是83.8%。

迄今为止，2016/17年度（始于9月8日）美国大豆出口检验总量为24,006,013吨，上年同期是20,159,239吨，同比增幅为19.1%，上周是同比增长20.6%，两周前是同比增长16.9%。（来源：天下粮仓、USDA）

【持仓】

美国商品期货交易委员会（CFTC）发布的报告显示，投机基金在大豆期货和期权市场大幅减持净多单，结束了此前连续六周增持净多单的势头。目前的净多单创下10月25日以来的低点。截至2016年11月22日的一周，投机基金在芝加哥期货交易所（CBOT）大豆期货以及期权部位持有净多单113,644手，比上周的98,177手增加15,467手。目前基金持有大豆期货和期权的多单146,043手，上周126,770手；持有空单32,399手，上周是28,593手。大豆期货期权空盘量为797,175手，上周是735,285手。（来源：天下粮仓）

周三

【大豆】

船运经纪商Williams巴西公司表示，巴西港口工人计划从周三早上7点开始为期24小时的罢工活动。工会正在呼吁举行全国罢工。目前还不清楚港口工人罢工的诉求。港口工人或者装卸工人的罢工极少影响到巴西白糖和大豆等大宗商品的物流，但是咖啡或者禽肉等集装箱商品的物流很容易因为罢工而出现中断。（来源：天下粮仓）

【持仓】

国际谷物理事会（IGC）发布的11月份报告显示，2016/17年度全球大豆产量预计将达到创纪录的3.36亿吨，较上月预测值高出400万吨。目前美国大豆收割工作已经完成，产量可能比上年增长11%；巴西主产区大豆播种工作进展顺利，尤其是马托格罗索州。（来源：天下粮仓）

【大豆】

《油世界》预估2016年9月-2017年8月期间，欧盟大豆压榨量将从2015/16年度同期的1,501万吨增至1,540万吨，同时亦高于2012/13年度的1,318万吨。预计欧盟2016年9月-2017年8月期间的大豆进口量将较同比几无变动，为1,490万吨。（来源：天下粮仓）

周四

【大豆】

南美农业专家迈克科尔多涅博士（Michael Cordonnier）发布报告称，上周阿根廷天气有利于农作物播种，大豆播种进度比一周前提高了10.5%。布宜诺斯艾利斯谷物交易所的数据显示，截至上周四，阿根廷2016/17年度大豆播种进度达到33.7%，相比之下，五年平均进度为40%。（来源：天下粮仓）

【大豆】

截至上周五，巴西大豆播种进度达到75%，与五年同期平均水平一致。许多主产区基本上已经完成了2016/17年度大豆播种工作。在马托格罗索州，大豆播种工作已完成97.6%，大多大豆作物评级优良。在帕拉纳州，大豆播种工作完成95%，98%的大豆作物评级优良。南里奥格兰德州的大豆播种工作完成60%，出苗情况大体良好，只有西北地区天气干燥，影响到出苗。在南马托格罗索州，大豆播种工作已结束，不过市场担心近期干燥天气可能已经影响到大豆单产潜力。（来源：天下粮仓）

周五

【大豆】

美国农业部(USDA)周四公布的出口销售报告显示，11月24日止当周，美国2016-17年度大豆出口销售净增139.9万吨，在市场预估区间100-140万吨的高端，较之前一周减少26%，较前四周均值减少17%。2017-18年度美国大豆出口销售净增6.6万吨。 美国2016-17市场年度豆粕出口销售净增15.04万吨，位于预估区间低端。美国2016-17年度豆油出口净销售5.45万吨，创下本市场年度高位，较此前一周和四周均值显著增加。（来源：天下粮仓、USDA）

【大豆】

美国农业部本周发布的未来10年基线分析报告显示，2017年美国大豆播种面积预计达到创纪录的8460万英亩，比2016年增加2%，随后三年里的播种面积将会略微减少，然后在2021年将增至8410万英亩，之后到2026年期间的播种面积将保持稳定。2017/18年度美国大豆出口量预计为21亿蒲式耳，比2016/17年度的预期出口量20.5亿蒲式耳增加5000万蒲式耳。随后两年的出口量将会减少，之后将基本呈现增长态势，2025年和2026年度的出口量将达到21.5亿蒲式耳。（来源：天下粮仓）

【大豆】

德国汉堡的行业刊物《油世界》称，2016/17年度（9月到次年8月）欧盟大豆压榨量将增至1540万吨，高于2015/16年度的1501万吨，也远高于2012/13年度的1318万吨。预计2016/17年度欧盟大豆进口量将保持稳定，约为1490万吨。预计2016年夏季欧盟大豆产量为250万吨，高于2015年的239万吨，也高于2012年的102万吨。梅尔科称，欧盟大豆增产，不过低于早先预期的270万吨。（来源：天下粮仓）

贵金属行业要闻

周一

【黄金】

亚欧时段现货黄金震荡反弹，一度涨逾1%刷新三日高点至1197.22美元/盎司，因美元从十三年半高位大幅回调，给金价反弹提供了机会，上方关注10日均线1205美元附近的阻力。

周二

【黄金】

亚欧时段现货黄金震荡微跌，目前交投于1191.41美元/盎司，因美元在高位持稳，仍较大程度的限制了的金价的反弹空间，鉴于前期金价下跌过度，空头的回补仍有机会帮助金价回踩1200美元整数关口，而市场亦在关注下日召开的OPEC大会，短线金价料仍以低位震荡为主。

周三

【黄金】

亚欧时段现货黄金再次反弹受阻，最高触及1195.02美元/盎司，目前回落至1189.62美元/盎司，美联储12月加息预期和美元的强势仍在令金价承压，金价料将创下2013年6月以来的最大月线跌幅。

周四

【黄金】

亚欧时段现货黄金探底回升，早些时候一度刷新近十个月低点至1162.31美元/盎司，因油价大幅上涨且欧美经济数据相对乐观，提升了市场的通胀预期，风险偏好有所升温，但市场目前对周末的意大利公投仍有所顾忌，且美元上涨动能减弱，金价目前回升至1273美元附近，收复了早些时候全部跌幅。

周五

【黄金】

亚市临近午盘，黄金市场多头依然占据上风，现货金价日内涨幅一度超过0.5%，不过随着美指盘中反弹，金价日内涨幅有所收缩。美洲时段即将公布的美国11月份非农就业数据有望给美国经济是复苏平添新的证词，黄金多头在该时段很可能遭遇狙击。

基本金属行业要闻

周一

【铜】英美集团暂停智利Los Bronces铜矿生产

全球化生产商英美集团（Anglo American）已经暂停位于智利中部的Los Bronces铜矿生产，此前头戴面具的抗议者控制铜矿部分设施，这已经是本月第二次类似事件。 该公司周日在一份声明中称，“Los Bronces铜矿将完全中断生产，除非至少保证能够安全运作，且全体人员不会出事。” 该矿是全球最大的铜运作单位之一，去年铜精矿和阴极铜产量达到401,700吨。英美集团表示，抗议者于周六早上“暴力且非法地”进入矿场，而数小时前代表转包公司工人的工会接受了雇主的提议。10天前，该矿发生了相似的抗议，造成该矿关闭大约一天。英美集团称周日表示，警察已经进入该矿，防止工人们卷入抗议当中难以离开。英美集团拥有该矿50.1%股权，该公司于2012年将股权分别出售给智利国有公司Codelco和日本的三井和三菱物公司。去年9月，Los Bronces铜矿的工会工人举行为期五天的罢工，因此前的薪资谈判未能达成一致。（来源：亚洲金属网）

【铝】酒钢集团正式接收牙买加氧化铝厂

中国甘肃省酒泉钢铁集团公司收购牙买加阿尔帕特氧化铝厂接收仪式24日举行，出席仪式的两国代表均表示这是互利共赢的合作。牙买加交通矿业部长亨利出席仪式说，中国企业收购阿尔帕特氧化铝厂，为牙买加铝业发展提供了新机遇，牙买加政府将为铝厂未来经营发展创造良好条件，期待铝厂早日完成升级改造工作，改变牙买加铝业以初级产品出口为主的经营模式，以高附加值商品生产助力牙买加经济社会发展。中国驻牙买加大使牛清报表示，中企收购阿尔帕特铝厂将创造大量工作岗位，为牙买加经济增长注入“强心剂”。此外，中国企业对铝厂进行改造，将推动牙买加铝业实现产业升级，带动中牙两国优势产能对接，促进双方务实合作。阿尔帕特工厂建于1969年，具备每年165万吨氧化铝的生产能力并拥有铁路、港口、矿山等配套设施。近年来，受国际原材料市场价格波动影响，阿尔帕特氧化铝厂被迫关闭，造成大量工人失业。今年7月，酒钢集团公司以2.99亿美元从俄罗斯铝业联合公司手中购得该厂，并计划对其关键工序进行改造升级，以满足现代化生产要求。据酒钢集团公司董事长陈春明介绍，阿尔帕特氧化铝厂恢复生产后，将给牙买加带来800多个就业岗位，缓解当地就业压力。牙买加拥有极为丰富的高品位铝土矿资源，资源储量约25亿吨，居世界第五位，且一半以上接近地表，为易开采矿，同时矿山位置靠近港口，拥有运输便利的优势。（来源：富宝资讯）

周二

【铜】赞比亚对进口铜精矿加征7.5%关税将令国内冶炼厂“很受伤”

赞比亚矿业协会(Zambia Chamber of Mines)的主席Talent Ng'andwe周一称，该国政府正计划对进口铜精矿加征7.5%的关税，这将令该国的冶炼产商倍受打击。目前，赞比亚为非洲地区第二大铜生产国，而该国铜冶炼产商已经面临该国电力供应短缺的冲击。该国的铜冶炼产能为360万吨，每年产铜约290万吨，为了弥补铜精矿的供需缺口，该国冶炼产商每年自邻国刚果进口约500,000吨铜精矿。“部分赞比亚的铜冶产商已经和刚果的矿产商签订了铜精矿供应长单协议，且采用固定价格条款，这样，刚果的矿产商不会支付这部分增加的成本，这意味着，赞比亚的冶炼产商面临做出痛苦的决定（要么面临进口成本增加，要么面临供原料应协议违约风险）。”（来源：中国金属网）

【镍】印尼Antam公司旗下镍冶炼厂投资计划取决于矿石出口限制

印尼国有控股的矿产商PT Aneka Tambang Tbk (Antam)首席执行官周一表示，如果于镍矿石出口限制没有放缓的话，至少价值5亿美元的下游投资可能缺少现金流。为鼓励矿产商在国内建造冶炼厂，以便从原材料出口转向更高价值的成品金属出口并创造就业机会，印尼于2014年限制镍矿石出口。Antam公司希望政府将同意部分镍矿石的出口，尽管其他公司表示恢复发货将破坏镍价，并伤及已经在建设中的加工厂投资。Antam已经收到了价值3.5万亿卢比（2.589亿美元）的政府基金，用于开发印尼北马鲁古省的一座冶炼厂，但该公司首席执行官Tedy Badrujaman表示，公司希望再增加条生产线，并建造一座不锈钢生产厂。“我们需要开发的仍有很多，”Badrujaman在一采访中称。“我们可以通过出口镍矿石给Antam带来现金。海外市场上的镍价相当好，因此Antam的现金流得以恢复。”Antam在截至9月30日的前9个月净利润达到383亿卢比（284万美元），主要由于金价上，上年同期为亏损1.04万亿卢比。不过镍依然是该公司收入的主要贡献来源，且包括穆迪投资者服务在内的分析机构已经下调Antam公司的评级。数个政府官员上个月表示，印尼正考虑允许每年出口至多1,500万吨镍矿石。不过一部长周一表示，限制仍可能行，因其有助于产生税收和就业价值。Antam公司65%为印尼政府所有，开采包括镍、黄金和矾土矿在内的矿石。其主要竞争对手为PT Vale Indonesia Tbk，以及印尼的Bintangdelapan Group和中国的青山集团（Tsingshan Group）。（来源：上海有色金属网）

周三

【镍】Sherritt下调Moa镍矿产量预估

加拿大镍矿企Sherritt公司（Sherritt International Corp）周二称，已经下调其与合作方合资拥有的Moa镍矿的产量预估，因当地一座大桥在上周垮塌，导致四名矿工死亡。该公司将Moa镍矿的产量预估自此前的33,500-34,500吨下调至32,500-33,000吨。但是该公司称，其钴产量预估维持不变，因第三方原料供应能填补需求缺口。该桥梁因在去年10月遭遇飓风Matthew侵袭而部分毁坏，上周该公司在维修该桥梁是，其突然垮塌。该桥梁是通往该镍矿和附属硫酸厂的主要通路。（来源：上海金属网）

【铅锌】上期所：对锌铅品种实施交易限额制度

上期所11月30日发布通知，自2016年12月1日（11月30日晚连续交易时段）起，非期货公司会员或者客户在锌ZN1701合约和ZN1702合约日内开仓交易的最大数量分别为1500手，在铅PB1701合约和PB1702合约日内开仓交易的最大数量分别为1000手。通知明确，日内开仓交易的最大数量是指非期货公司会员或者客户在某一交易日某一合约上的买开仓报单数量与卖开仓报单数量之和。套期保值交易的开仓数量不受此限制。通知表示，实际控制关系账户组日内开仓交易的最大数量参考单个客户执行，对违反上述规定的实际控制关系账户组，交易所将从下一交易日起，对其采取限制开仓三个交易日的监管措施。情节严重的，按《上海期货交易所违规处理办法》处理。交易所可根据市场情况对交易限额进行调整。市场方面，30日收盘，沪铅1701合约跌7.02%，沪锌1702合约跌7.01%，双双跌停。（来源：第一财经日报）

周四

【锌】天津检验检疫检出入境集装箱锌矿放射性严重超标

近日，天津检验检疫局工作人员查实一批进口锌矿放射性严重超标。目前，天津检验检疫局已按照质检总局口岸核生化因子监测技术方案，在该批货物存放现场划出安全警戒线，并设置警戒标志。据了解，该批锌矿来自伊朗，为1个集装箱装运。检验检疫人员现场开箱检验后，进行放射性检测，货物实测值为1.545微西弗/小时（本底值为0.082微西弗/小时），实测值超过本底值10倍以上。随后工作人员扦取核素分析用样品并进行核素分析，检验出该批锌矿天然放射性核素238U的活度浓度为7.90贝可/克，超过国家强制性标准有色金属矿产品的天然放射性限值238U≤1贝可/克的规定，超标限制值6.9倍，属放射性核素严重超标且对环境及人身安全危害极大。依据相关规定，天津检验检疫局将对该批货物作退运处理。（来源：中国金属网）

【铝】断电事故后 美铝关闭澳洲Portland铝厂半数产能

美国铝业（Alcoa Corp）一位发言人周五称，该公司已经关闭旗下位于澳洲的Portland铝冶炼厂两个电解槽其中的一个，因周四发生断电事故。该发言人称，至于何时关闭的电解槽能重启生产，目前仍不得而知。一条自维多利亚州至南澳洲的输电线路发生故障，这导致该铝厂两条生产线均出现长达5个半小时的电力中断。“断电事故和导致不确定性，为确保炼厂和雇员的安全性，其中一条电解槽已经被暂时关闭，目前仅第二条电解槽在运行。”“目前判断此次断电事故导致的影响或恢复正常生产还需要多久，还为时过早。”Portland铝冶炼厂为美国铝业，CITIC和丸红旗下一机构所合资拥有，每年大约产铝300,000吨。（来源：长江有色金属网）

周五

【锌】澳大利亚红和资源公司称计划在2017年重启一锌矿项目

澳大利亚红河资源（Red River Resources）周五表示，计划重启位于昆士兰州北部的一锌矿，因当前大宗商品价格大涨。该公司在一份声明中称，Thalanga锌矿项目从2012年开始进行维护和保养，将立即展开开发工作，预计到2017年下半年恢复生产。重启的建设成本预计在1,720万澳元。在经过了最初的五年矿山服务年限后，该矿每年将生产21,400吨锌，3,600吨铜，5,000吨铅，2,000盎司黄金和200,000盎司白银。LME三个月期锌已经从年内低点的1,445美元大涨一倍以上，本周高见每吨2,985美元。（来源：上海有色网）

【铜】中国铝业同秘鲁政府达成初步协议，向Toromocho项目注资13亿美元

中国大型矿业公司中国铝业已与秘鲁政府达成了一项初步协议，以此来扩大Toromocho目，该项目乃是这个亚洲国家在海外所持的最大铜矿项目。安迪纳通讯社报道称，此举是本周签署的一系列协议的一部分，据此中国可能会向秘鲁矿业和能源部投入近53亿美元资金。中国铝业预计会在未来几个月时间内向Toromocho目注入13亿美元资金。秘鲁还与中融新大集团有限公司达成了类似的协议，该协议涉及为阿雷基帕的Hierro Pampa de Pongo矿项目提供资助，投资额接近15亿美元。秘鲁还与Xiamen Zijin Tongguan Investment Development Corporation署了第三份协议，该协议涉及对Rio Blanco铜矿项目进行25亿美元额外投资。国家采矿、石油和能源协会主席Carlos Galvez表示，“这些大规模投资预计会令秘鲁成为全球仅次于智利的第二大铜矿生产国。”来自该协会的数据显示，秘鲁的铜矿产量会在2016年年底达到250万吨，进而取代中国成为全球产量第二大生产国，因这个亚洲国家的产量预计仅会达到160万吨，而智利今年年底的铜矿产量则有望会达到580万吨。Toromocho2013年开始投产，在今年第一季度共出了31,407吨铜矿和5500吨锌矿。总部位于Junin省的这个项目也是问题不断，最近的问题主要与污染和工人因要求更高工而发起的罢工有关，最近的一次罢工发生在今年5月。（来源：长江有色金属网） 

化工产品行业要闻

周一

【原油】

亚欧时段国际油价探底后低位徘徊，早些时候美原油1月期货一度刷新逾一周低点至45.14美元/桶，目前交投于45.56美元/桶，布伦特原油1月期货最低曾触及46.28美元/桶，目前回升至46.70美元/桶，市场对主要产油国能否在本周达成减产协议的质疑仍挥之不去，继续拖累油价，虽然周一美元的走弱给油价提供了短线支撑，但下行风险仍然较大。

周二

【原油】

亚欧时段，因市场对OPEC达成减产协议的预期再度降温，油价跌逾1%。美油交投于46.61美元/桶附近，跌幅约为1.00%；布油交投于48.63美元/桶附近，跌幅约为1.18%。目前，市场聚焦于OPEC周三(11月30日)即将举行的维也纳会议。

周三

【原油】

周三市场上各主要品种的走势都围绕着OPEC减产会议的结果展开，OPEC在本次会议上意外达成了八年来首份减产协议，这份协议支撑油价狂升10%。分析师也担忧减产的监管以及美国页岩油的增产情况。油市的后市前景仍然难以捉摸。另外，美元攀升至一周高位，除了油价大涨的支撑，美国周三公布的经济数据再度表现良好，进一步巩固了升息前景。

周四

【原油】

亚欧时段国际油价延续涨势，美原油1月期货一度升破50美元大关、刷新一个月高点至50.24美元/桶，布伦特原油2月期货最高曾触及52.73美元/桶，OPEC大会达成减产协议后引发市场广泛的评论，市场情绪普遍转为乐观，帮助油价继续冲高。

周五

【原油】

原油盘初，油价窄幅震荡。美油交投于50.95美元/桶附近，跌幅约为0.22%；布油交投于53.70美元/桶附近，涨幅约为0.04%。OPEC达成减产协议后，俄罗斯等非OPEC产油国也表示愿意减产，原油多头狂欢助推隔夜油价暴涨。虽然目前市场主要聚焦于OPEC减产协议的后市影响，但是，也有市场分析人士表示，油市基本面状况也不容忽视，投资者仍需关注油市的供给、需求及库存状况。 

建材行业要闻

周一

【上期所对螺纹钢品种实施交易限额制度】上期所公告称，自2016年11月29日（11月28日晚连续交易时段）起，非期货公司会员或者客户在螺纹钢RB1701合约和RB1705合约日内开仓交易的最大数量分别为8000手。日内开仓交易的最大数量是指非期货公司会员或者客户在某一交易日某一合约上的买开仓报单数量与卖开仓报单数量之和。（来源：中证网）

【大商所理事长呼吁：机构要规范理性参与期市，为市场带来更多正能量】大商所理事长李正强还表示，下一步大商所将继续优化制度安排，改善监管方式，提高监管效率，如完善套期保值及限仓制度等，以适应市场投资者结构不断优化的新形势。（来源：东方财富网）

周二

全国42个港口铁矿石库存10782万吨，较上周五上涨33万吨，较上周二上涨29万吨；全国42个港口铁矿石日疏港量279.2万吨，较上周五上涨17万吨，较上周二上周9.5万吨 。（来源：联合金属网）

周三

【克强指数飙升 中国“旧经济”复苏】10月，评估中国GDP增长的克强指数攀升至10.58%，为三年来最高水平。水泥、钢材、电力等的生产速度在10月同样加快，意味着“旧经济”的复苏。（来源：网易财经）

周四

【中铁总：目前装煤敞车缺口10万辆 干线货运能力趋于饱和】今天上午在秦皇岛举行的2017年度全国煤炭交易会上，中国铁路总公司运输局副局长郭玉华表示，明年的铁路运力处于整体宽松，局部偏紧状态。但近期季节性保供压力较大。敞车，特别是装煤敞车的缺口大概在10万辆。除了大秦线等几条线路外，主要干线货运能力趋于饱和。目前铁路总公司已经置换出2万辆敞车装运煤炭。（来源：新浪财经）

【发改委：以不公平价格销售或购买煤炭依反垄断法严查】财联社1日讯，近日发改委等印发《关于加强市场监管和公共服务 保障煤炭中长期合同履行的意见》，对相互串通操纵市场价格、低价倾销排挤竞争对手、捏造散布涨价信息、囤积居奇哄抬价格等违法行为将依照《价格法》严肃查处；对达成实施垄断协议固定变更价格，滥用市场支配地位以不公平价格销售或购买煤炭等违法行为依照《反垄断法》严肃查处。 （来源：新浪财经）

周五

【铁矿石】12月2日统计，本周五全国42个港口铁矿石库存10845.3万吨，较上周五上涨96.3万吨，较本周二上涨63.3万吨；全国42个港口铁矿石日疏港量267.8万吨，较上周五上涨5.6万吨，较本周二下降11.4万吨。（来源：联合金属网）