很多趋势交易者，被深深折磨于震荡连亏之中，苦思不得其解，很多人会问：震荡行情该怎么处理？今天小编就谈一下关于此问题的看法。

我是一个以表达市场为核心目标的趋势交易者，但我并不觉得震荡行情这一块应该对趋势交易者带来过多的困惑。因为无论是震荡还是趋势都是行情的自然过程。

我的交易方法是基于30日移动平均线开发的波幅突破策略。我最近的操作也是遇到连续的止损，导致净值回撤了，对震荡的苦恼也非常有体会也非常理解。

首先完美无法预测什么时候要出震荡，什么时候要出趋势。之后事后连续止损了，才明白，哦，原来我最近在震荡里打晃啊。所以，所谓的“避开”震荡，是荒唐的。为什么，趋势跟踪策略的亏损就是在假突破（震荡导致大部分假突破）中的止损，你如果能避开震荡，就能避开亏损，那你就有了一个不可能造成亏损的策略了，这样的策略存在吗？

其次，震荡是不可能被消除的，有些朋友说了，可以放大周期，这个有3个层面来放大，第一是放大操作周期，比如从小时图到日线图，从日线图到周线图。第二个是调节系统的时间参数，比如我可以从30天调节到60天，甚至120天。在一个是放大过滤器，比如波幅突破的幅度加大一点。这些都可以一定程度上，包容震荡行情。但是没用的。你这样做，是有成本的，那就是，当你在震荡中减少了亏损，相应地，就会在趋势中，减少获利。你为了包容震荡所付出的验证空间越大，就越会蚕食你本来能抓住的趋势的利润。

以时间参数为例，30天和120天，我们看看，120天确实可以包容更多震荡，但是留下的趋势还剩多少？趋势跟踪的付出，主要在两个方面，一个是跟踪的误差，一个是跟踪的成本。120天均线从K线中截取下来的高低点空间，还剩下多少？当然了，他的操作频率低了，止损次数少了。也就是说，跟踪误差很大，跟踪成本降低。这2个是跷跷板。这个世界上没有免费的午餐，你获得的任何东西，不过是换了一种形式，失去了另一个东西。

再以加大过滤器来说，道理也是一样的。入场更迟钝，出场更敏感，或者是入场更敏感，而出场更迟钝。在一个长期的范围内，两个方式的盈亏绩效基本是一致的，总是要挨刀的，无非是从砍手，挪到砍脚上。你喜欢哪一个，哪一个就对你而言，是更好的策略，但对市场来说，这都毫无意义。

第三，震荡是朋友而不是敌人。我们考虑一下，震荡是什么玩意，震荡不过是失败了的突破。不是吗？不是每次地壳碰撞，都会发生大地震，这个可以参考《临界》。但每次大地震，都是从一次普通的地壳碰撞里，衍生出来的。所以，你需要不断地下注，对每次突破下注，最后成了假突破，那也没办法。震荡是一种，本身想要发展成趋势的努力，一种奋斗，不过惋惜的，它失败了，仅此而已。当它努力的时候，你开仓进去支撑他，它失败了，你就止损离开它。这是很冷静的策略，跟心情无关。另一方面，多亏了这些震荡，否则，这个市场赚钱就太容易了，是震荡把失败者扫地出门的，记住，不是你战胜了对手，而是市场帮你干掉了他们。

说起来容易，做起来还是困难了一点。慢慢学习吧，人心是喜欢复杂的，希望更高端的方法的。为什么呢，因为人们改造外物容易些，而改造内心的能力太弱了。人类对外物的控制力越来越大，而对内心的调节能力就越来越差，就好比羽绒服越来越发达了，而人体的抗寒冷能力却越来越差了。对于那些想寻找如何避开震荡行情的人而言，他们所寻找的答案，并不在市场里，也不在系统开发里，而在他们的内心里。

这个市场是无常的，无常是佛家的观点。如果你把无常看做一个问题，那么，这个问题是无解的。因为你在对抗它，想要降服它。而如果你接纳了无常，拥抱它，它就自动变成不是问题了，所有的困扰也就消失了。这时候你会发现，其实，单纯的一根均线就能实现稳定获利，是自己把一切都搞砸了。

明天我介绍一下在构建交易系统时我会首先考虑的一些细节问题，敬请关注“融界”微信号！