在今年股市震荡下行、难以博取较好的投资收益背景下,公募基金公司也开始另辟蹊径,而海外投资市场成为不少基金公司的新出路,北京商报记者注意到,近期,上投摩根发行了一只主投欧洲市场的QDII基金即上投摩根欧洲动力股票型基金,这也是继工银瑞信发行印度市场QDII基金后,又一只针对海外细分区域市场布局的QDII产品。 “随着欧洲经济的稳步复苏,企业盈利出现加速上行态势,加上市场估值仍处于历史低位,选择当前时点布局欧洲股市可谓恰逢其时。”上投摩根欧洲动力股票基金拟任基金经理张军表示。 北京商报记者获悉,上投摩根动力股票基金将以不低于80%的非现金基金资产投资于欧洲上市公司股票,作为一只主动管理类的欧洲股票基金,市场也对上投摩根的投资勇气较为欣赏,不过就普通投资者而言,更为关注这只主投欧洲股票市场QDII基金的投资价值和风险几何。 在张军看来,欧洲市场更加成熟稳定,股市表现即经济的晴雨表,从宏观数据来看,目前欧洲的经济正逐渐转好,欧元区整体的经济增速保持向上的趋势。欧洲央行的货币政策目前仍然较为宽松,有利于股市投资。而从微观数据来看,欧洲企业的盈利增长,也在经历了2011-2016年的寒冬后逐渐转好。尤其是科技和能源板块,随着科技创新步伐的加快,投资价值凸显。不过也有市场分析人士指出,当前欧债危机的潜在风险尚存,投资者仍需理性选投。 值得一提的是,早在今年5月,工银瑞信就发行了一只主投印度市场的QDII——工银瑞信印度市场基金,该基金于今年6月15日成立,首募规模为2.54亿份。紧跟着,6月汇添富和泰达宏利申报的印度市场主题QDII基金也相继获批。由此不难看出,今年以来,在A股市场低迷的情况下,越来越多的基金公司开始布局海外市场投资机会。 北京商报记者注意到,今年QDII基金投资业绩也是可圈可点,数据显示,截至9月24日,在纳入统计的208只基金中,今年以来QDII基金平均收益为2.63%,有108只QDII基金收获正收益,占比超五成。共有16只QDII基金投资业绩在20%以上。 具体来看,截至9月25日,位列QDII基金年内业绩榜单前列的为原油类和商品类QDII,嘉实原油、易方达原油、国泰大宗商品分别位列排行榜前三位,今年以来收益分别为26.08、25.89和25.88%。紧随其后,业绩表现较佳的便是美股QDII,如广发纳斯达克100指数、国泰纳斯达克100指数、嘉实美国成长股票等,今年以来收益分别高达23.86%、22.63%和21.71%。 不过,今年以来亚太市场地区QDII基金表现却不尽如人意,普遍处于亏损状态,垫底QDII基金业绩榜,如华夏大中华混合、博时大中华亚太精选股票美元现汇、工银香港中小盘美元等亏损幅度均超10%。 对于普通基民来说,如何挑选适合自己的QDII基金进行配置呢?沪上一位QDII基金经理指出,QDII基金投资类型非常广泛,投资者首先要明确自己所看好和关注的领域,然后在看好的细分领域和主题中选择QDII产品,除了投资范围外。其次,还需要确定自己的风险偏好,是选择纯股票型基金还是指数基金亦或是混合型基金。另外,还需要关注基金经理长期和短期的投资业绩等。该基金经理还补充道,目前国内市场QDII基金类型已经十分丰富、品种较为齐全,基民可以以大类资产配置的理念去多布局广撒网式的选投。在投资风险方面,基金投资者还需考量QDII基金的市场风险、汇率风险、政治风险、流动性风险等。 责任编辑:王雨帆 |
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