上周（7月19日至7月23日），光刻胶板块指数累计涨幅为7.78%，跑赢上证指数（期间累计涨幅为0.31%）。具体到个股方面，芯源微期间累计上涨幅度最大，达到31.13%；此外，南大光电（26.17%）、彤程新材（25.02%）、久日新材（18.57%）、苏大维格（17.59%）、江化微（15.92%）等13只个股期间累计上涨幅度也超过10%。而今年以来，光刻胶板块指数已累计上涨25.59%，大幅跑赢上证指数（期间累计涨幅2.23%）。

光刻胶板块上涨既与政策面因素相关也由行业基本面决定。云一资产董事长首席投资官张子华称：“7月21日，上海市印发《上海市战略性新兴产业和先导产业发展‘十四五’规划》的通知，明确提出要提升先进光刻胶研发和产业化能力。”这无疑对光刻胶板块形成了利好。

再看行业基本面，光刻胶行业的全球供需也在发生变化。星斗基金投研负责人王锟分析：“全球需求量不断增加是行业营收增长的重要保障。随着全球显示面板和晶圆产能的扩张，全球光刻胶需求量不断增加。CINNOResearch发布报告称，至2025年，全球面板及半导体正型光刻胶市场规模将实现年均复合增长率3.2%至57亿美元。”

在王锟看来，光刻胶板块指数上涨主要还是得益于行业景气度上升，企业盈利大幅增加。

当然，光刻胶板块的上涨行情也与资金面因素相关。同花顺数据显示，大单资金正积极抢筹光刻胶概念股。上周截至7月23日，该板块中10只个股共获得大单资金净买入达到3.27亿元；其中，大单资金对芯源微兴趣最大，期间净买入额高达14243.20万元，捷捷微电（8265.22万元）、苏大维格（3516.13万元）、彤程新材（2414.51万元）、广信材料（1315.26万元）等4只个股期间获大单资金净买入额也超过1000万元；格林达（831.78万元）、赛微电子（680.05万元）、久日新材（626.94万元）、华特气体（413.75万元）、世名科技（348.29万元）5只个股期间获大单资金净买入额超过100万元。

此外，光刻胶板块的业绩情况也对板块的市场表现形成了支撑。目前，光刻胶板块已有21家公司披露了2021年上半年业绩预告，包括上海新阳、安泰科技、飞凯材料、晶方科技、赛微电子等在内的18家公司均有望实现业绩预喜。

值得一提的是，最近30日内有15只光刻胶板块个股获机构给予“买入”或“增持”等看好评级。其中，万润股份获得8次看好评级；捷捷微电、晶瑞股份、晶方科技、大族激光等4只个股也获5次看好评级；芯源微和华特气体获得4次看好评级。

对于光刻胶板块的投资机会，王锟表示，“光刻胶行业正面临重要发展机遇，随着企业盈利水平的提高，有利于企业进一步实现技术突破，并向高端光刻胶领域前进。”

但我国光刻胶企业也面临技术壁垒需要逾越，王锟说：“光刻胶的生产技术复杂，纯度要求高，我国企业在全球的市场份额仅占百分之十几，技术水平也落后于世界先进厂商，还需长期进行技术积累。”

7月19日至7月23日，光刻胶板块涨幅大于10%个股一览