美国10月零售销售环比超预期增长1.3%，为2月以来最高水平，或支持美联储加息政策不变，美股齐跌，科技股居多且对利率政策敏感的纳指跌超1%领跌。

多位美联储官员的发言为鸽派转向泼冷水，他们均支持继续加息，但不排除12月起放慢步伐：

“三号人物”、纽约联储主席威廉姆斯称，作出加息决策时不应考虑缓解金融稳定风险，并重申恢复价格稳定至关重要。

2024年票委、旧金山联储主席戴利称，至少需要再加息1个百分点，暂停加息不再考虑范畴，央行讨论重点是放慢加息步伐和利率峰值。

常驻票委、美联储理事沃勒支持继续加息，即便12月加息50个基点仍算大幅收紧政策。

期货市场认为12月美联储加息放缓至50个基点为板上钉钉，终端利率区间为4.75%-5%。高盛上调这一利率峰值预测25个基点至5%-5.25%，除了12月会加息50个基点，明年2月、3月和5月将各加息25个基点。摩根大通经济学家预测，美联储加息令美国明年进入“温和”衰退。

周三市场对美联储终端利率的预期提升

英国通胀再度爆表，10月CPI同比增11.1%，创1981年10月以来的四十一年新高，比9月前值大幅上升1个百分点。欧洲央行警告，欧洲金融稳定风险升温，技术性衰退可能性增加。美股午盘的消息称，欧央行官员们或倾向于12月加息50个基点，而非此前预料的75个基点。

芯片股拖累纳指跌1.5%，塔吉特跌13%领跌零售股，虎牙跌超13%领跌腾讯系中概股

11月16日周三，因突发事件引起的东欧地缘政治紧张有所降温，塔吉特等重点零售股三季报不佳，美股三大指数集体低开，科技股居多的纳指开盘跌近百点或跌0.9%，跌幅相对最深。

美股均收于日低附近，道指盘中数次尝试转涨但难以维持，标普500指数离4000点整数位渐行渐远，纳指最深跌近200点或跌2.7%，罗素小盘股最深跌2%并远离1900点。

标普500指数收跌32.94点，跌幅0.83%，报3958.79点。道指收跌39.09点，跌幅0.12%，报报33553.83点。纳指收跌174.75点，跌幅1.54%，报11183.66点。纳斯达克100指数收跌172.06点，跌幅1.45%，罗素2000小盘股指数跌1.9%。

罗素小盘股跌近2%领跌主要指数，芯片股拖累纳指跌1.5%

明星科技股多数下跌。“元宇宙”Meta跌超3%，止步五日连涨、失守三周高位。硬件设备部门开启部分裁员的亚马逊一度跌超3%，iPhone 14 Pro/Max高端旗舰手机发货延迟多达六周的苹果最深跌近2%。奈飞跌1.4%失守七个月高位，特斯拉跌近4%。微软和谷歌母公司Alphabet转涨。

芯片股跌幅较深。费城半导体指数跌4.3%，失守2800和2700点两道整数位。美光科技跌近7%失守三个月高位，警告2023年市场前景走弱并削减DRAM和NAND芯片供应。AMD跌近5%，拉姆研究跌超7%，应用材料跌5.6%。英伟达跌4.5%，三季度收入同比跌17%但超市场预期，数据中心增长强劲，EPS不如预期，盘后涨近3%。

美国第二大零售商塔吉特最深跌近17%，创六个月最大跌幅，收跌13%，三季度利润腰斩，下调年末购物季的销售和利润指引，CEO警告消费者越发受到通胀、加息和经济不确定性的影响。

其他零售股盘初齐跌，午盘跌幅收窄，不少个股转涨。昨日财报利好后涨6.5%的沃尔玛再涨0.7%，家得宝转涨1%，廉价日杂店Dollar General跌2.6%后收跌0.4%，仓储式巨头好市多跌超1%后收跌0.5%。科尔百货跌超7%，梅西百货和Nordstrom百货跌超8%，SPDR S&P Retail ETF跌近4%。

其他变动较大的个股包括：

家居装修零售商Lowe& #39;s涨3%至三个月最高，三季度收入和利润均超预期，并上调全年盈利指引。但该公司下调了全年收入指引的区间上限，不排除全年可比销售额下降1%。

嘉年华邮轮跌超13%，从三个月高位回落，作为2024年到期债券的再融资计划，将私募发行2027年到期的10亿美元可转换债券，其他邮轮运营商均下跌。

美国第二大汽车零部件公司Advance Auto Parts跌15%至去年2月来最低，创2020年3月来最大跌幅，三季度营收和盈利均不佳，全年盈利指引疲软。但竞争对手O& #39;Reilly Auto Parts转涨1%。

热门中概追随美股大盘下跌：

中概ETF KWEB和CQQQ均跌超3%，纳斯达克金龙中国指数（HXC）跌超4%从六周新高回落。纳斯达克100四只成份股中，属于腾讯系的京东跌近2%，拼多多跌近5%，同时，百度跌5%，网易跌0.4%。其他个股中，阿里巴巴跌1.5%，小鹏汽车跌近11%，理想汽车跌超6%。

腾讯三季报业绩企稳，净利润结束连续四个季度同比下跌，“分红式减持”90.9%美团持股，腾讯ADR涨超5%。腾讯系中概股齐跌，虎牙跌超13%表现最差，唯品会跌3%，富途控股跌6.5%，斗鱼跌近11%，蔚来汽车跌超8%，B站跌5%。

东欧地缘政治紧张局势下，欧股普跌：

泛欧Stoxx 600指数和德国股指均跌约1%，泛欧股指从三个月新高回落并创六周最大跌幅，德股失守五个月高位，欧元区Stoxx 50指数跌离七个月高位。

零售和汽车类股跌超3%领跌，梅赛德斯-奔驰欧股跌超6%，美股跌近5%，领跌欧洲汽车股。

长端美债收益率尾盘跌至日低，两年/10年期曲线倒挂四十年最深，欧债收益率两位数下行

长端美债收益率跌幅更深，30年期收益率跌穿50日均线。关键的两年/10年期收益率曲线倒挂超65个基点，倒挂程度创1982年以来的四十年最深，突显市场对衰退降至的担忧。

两年/10年期美债收益率倒挂超65个基点，程度创1982年以来最深

10年期美债收益率尾盘跌12个基点至日低3.68%，刷新10月5日以来的六周最低。美股午盘，对货币政策更敏感的两年期收益率一度抹去跌4个基点而转涨，尾盘微跌、交投4.35%。

长端美债收益率跌幅更深，两年期收益率本周累涨2个基点，30年期收益率累跌17个基点

欧央行或在12月放缓加息步伐至50个基点的报道，令欧债收益率两位数大幅下行。10年与30年期德债收益率齐跌11个基点并均失守2%，两年期德债收益率跌超7个基点至日低2.10%。

周四英国财长公布新的财政预算之前，10年期英债收益率跌超14个基点，徘徊日低3.12%附近，两年期收益率跌近11个基点并失守3%，30年期长债收益率跌16个基点。

两年/10年期德债收益率曲线上周自2008年以来首次倒挂，本周倒挂幅度不断加深，周三倒挂接近10个基点，创十四年之最。投资者押注欧洲央行明年初放松紧缩立场，因经济衰退降至。

地缘政治紧张和需求担忧交错，油价三周新低，美油盘中跌超3%，欧洲天然气跌14%

WTI 12月原油期货收跌1.33美元，跌幅1.53%，报85.59美元/桶。布伦特1月原油期货收跌1美元，跌幅1.06%，报92.86美元/桶。

美股盘中，美油WTI最深跌2.72美元或跌3.1%，日低下逼84美元，国际布伦特最深跌2.33美元或跌2.5%，一度失守92美元，齐创三周新低。

地缘政治紧张一度抬升油价，需求担忧随后压低油价，美国EIA油储超预期回落令油价跌幅收窄

稍早有消息称，阿曼海湾一艘油轮疑似遭遇来自伊朗的无人机袭击，地缘政治紧张曾令油价短暂转涨。但对需求前景的担忧重占上风，油价再度加速转跌。国际能源署IEA预计，全球石油需求增长将从今年的210 万桶/日大幅放缓至 2023 年的160 万桶/日。

最新数据显示，上周美国EIA商用原油库存骤降540万桶，远超预期的降幅190万桶和前值增幅近400万桶，油价短线跌幅收窄。上周美国原油进口创去年5月以来新低，但汽油和精炼油库存超预期增长，均引发需求担忧。

周一涨超20%、周二涨约7%的欧洲天然气今日齐跌14%。基准TTF荷兰天然气期货跌超14%，刷新日低至106欧元/兆瓦时，失守110欧元整数位，昨日曾升破120欧元。英国天然气也跌14%，刷新日低至257便士/千卡，昨日曾上逼300便士。

美元指数下逼106徘徊三个月新低，人民币兑美元跌超550点，比特币再跌3%

衡量兑六种主要货币的一篮子美元指数DXY一度涨0.4%，美股盘中转跌至106.20，徘徊三个月低位。分析称，这与东欧地缘政治紧张局势有所降温，令避险需求回调有关。

美元指数下逼106，徘徊三个月新低

欧元兑美元一度涨近1%，美股盘中涨幅砍半交投1.04，上逼四个半月最高。英镑兑美元升破1.19，至三个月高位。日元兑美元跌破139，仍接近两个半月高位。美元兑瑞士法郎徘徊七个月最低。

在岸人民币兑美元北京时间23:30收报7.0999元，较周二夜盘收盘跌554点。离岸人民币一度失守7.11，日低较昨日收盘最深跌超650点，昨日曾创一个半月最高。

主流加密货币多数下跌，市值最大的龙头比特币跌3%至1.65万美元，第二大的以太坊一度跌6%并失守1200美元。已申请破产的FTX交易所原生代币FTT跌超15%至1.60美元。

比特币跌3%至1.65万美元，进一步远离1.7万美元整数位

消息面上，币安首席执行官赵长鹏仍对加密货币有信心，宣布设立行业复苏基金。报道称，加密货币借贷机构BlockFi停止用户提现并准备申请破产，数字货币投资银行Genesis Global Trading的借贷部门也暂停新的贷款发行和赎回，都与FTX突然破产有关。

黄金小幅跌离三个月高位，伦敦金属普遍跌超1%，伦镍一度跌12%跌幅八个月最深

期金止步三日连涨后连续两日小幅下跌。COMEX 12月黄金期货收跌近0.1%，报1775.80美元/盎司，仍离8月份以来新高不远。

现货黄金一度涨0.3%至1785美元，美股午盘后转跌并跌0.4%，重新下逼1770美元整数位，从周二所创的8月中旬以来三个月高位回落。分析称，这主要由于地缘政治紧张局势有所缓和。

期金止步三日连涨后连续两日小幅下跌，日内交投区间为1770至1780美元

收盘前美元走强和担心需求前景，伦敦工业基本金属周三普跌：

昨日跌1.4%的伦铜再跌83美元或跌1%，失守8300美元，周一盘中曾触及8600美元至五个月高位。伦铝跌近1%且连跌三日，伦锌跌近2%并失守3100美元，伦铅跌超2%并失守2200美元，止步11日连涨并跌离三个月高位。

昨日盘中暴涨15%触及涨停、收涨逾1410美元或涨5%的伦镍收跌2722美元或跌近9%，接连跌穿3万-2.8万美元三道整数位，盘中曾跌12%创3月份以来最大跌幅。不过，昨日涨超6%或涨近1360美元的伦锡再涨249美元或涨1%，连涨九日并连续两日站稳2.3万美元上方。

分析指出，铜价在11月累涨15%，获利了结加速价格下跌，同时LME库存充沛，现货铜对三个月期货从溢价超100美元已经转为折价30美元，代表短期供应担忧缓解。同时，镍价从六个月新高大幅回落，突显3月“妖镍”逼空以来的市场低流动性困境，交易状况不断恶化。

乌克兰粮食出口的黑海通道协议有望在月底得以延续，美国小麦期货止步三日连涨并跌1.5%，昨日曾创11月8日以来的一周高位，芝加哥大豆期货跌近2%，玉米期货跌1%后收跌0.3%。