业界预期的限电限产效应在实施一周后开始显现——铁矿石价格迎来今年首降。近日,来自国内各大钢厂的消息称,淡水河谷、力拓、必和必拓三大矿山都已给出最新的矿价报价函,第四季度协议矿价整体比上一季度下降超过10%。

铁矿石协议价终于低下高昂的头,个中原因是很明显的:作为铁矿石消耗大国,中国今年上半年铁矿石进口量大幅萎缩。二季度延续了一季度的下降趋势。4月份进口铁矿石同比下降2.94%,5月份下降2.92%,6月份下降幅度达14.72%,7月份下降11.71%,8月份下降13%。同时,8月下旬以来,随着各省突击“节能减排”目标,国内钢铁行业大面积限电限产,相应对铁矿石等原料的需求进一步下降。

据兰格钢铁信息研究中心分析,假设8月份我国进口矿数量维持7月份的水平,那么,年内剩余的4个月月均仅需进口铁矿石2400万吨。再以今年7月份铁矿石进口5120万吨为基准,那么剩余几个月我国进口矿需求将至少缩减5成。铁矿石价格将继续下行的预期已经在业内形成。

铁矿石价格的下行将直接改善钢企盈利能力。一方面,铁矿石价格下跌会平抑钢厂前期高成本;另一方面,限电限产造成的减产推升钢材价格。双向作用的结果是利润空间扩大,价格涨幅基本转化成吨钢的毛利,钢企盈利能力明显改善。与此同时,即将到来的金九银十历来是钢材消费旺季。由于供应产量收缩,加之良好的钢价预期,将推动上下游向补库存的方向发展。这将放大短期内的钢材需求,对钢价继续产生正面影响。

值得注意的是,以限电限产方式帮助各省实现“十一五”规划的节能减排目标,固然缓解了钢企的经营压力,但依赖限产限电手段节能减排的模式不仅不可持续,而且应当引起警惕。多位专家指出,长治久安地解决节能减排目标,必须淘汰落后产能。就目前中国钢铁行业的现实发展状况而言,全靠“市场之手”是无法完成洗牌的;政府的调控作用和管理职能必不可少。

钢铁行业应当以淘汰落后产能为主轴,实现节能减排。一方面把“环保指标”作为突破口,有步骤、有计划的关停落后产能,采取技改措施;另一方面,依据国家规划,以国有企业为先导,扶优劣汰,推动企业间的兼并重组。还应当强化各项政策及各部门的协调配合。 只有从行业内部整合着手,坚持长远打算、从眼前做起,才能避免限电限产如风暴般去了再来,才能避免节能减排流于表象。