一、宏观经济信息概要

【国内宏观信息一览】

重要数据更新

宏观事件追踪

G20承诺不打汇率战 中国IMF份额由第六升至第三

为期两天的二十国集团（G20）财长和央行行长会议23日在韩国庆州落下帷幕,会议就国际货币基金组织（IMF）份额改革达成“历史性协议”,确认向新兴经济体转移超过6%投票权。份额改革完成后,中国拥有份额将升至第三位。二十国集团还承诺避免“本币竞争性贬值”,即所谓“汇率战”。

中国央行行长周小川在发言中强调,IMF改革的当务之急是落实G20峰会领导人承诺,在首尔峰会前完成份额改革。作为最大的发展中国家和最大的份额被低估国,中国在国际货币基金组织中的份额和发言权应得到大幅提升。

中国财政部部长谢旭人则指出,G20各方应继续加强合作,促进经济复苏、保持经济增长,防范下行风险。

根据会议公报,与会各方在IMF份额改革的问题上取得重要共识。根据协议,欧洲国家将在IMF执行董事会让出两个席位,以提高新兴市场和发展中国家在执行董事会的代表性。份额改革完成后,中国的份额将由目前的3.65%升至6.19%,超越德、法、英,位列美国和日本之后。不过,改革后拥有17.67%份额的美国依旧拥有“否决权”。

IMF总裁卡恩表示,IMF董事会可能在11月份的第一周批准改革方案,并可能需要一年的时间完成改革。改革方案包括IMF执行董事会席位组成的变化以及10个最大股东的变化。

公报还说,二十国集团成员同意“克制货币竞争性贬值”,发展“更多由市场决定、反映经济基本面的汇率体系”。发达经济体“将警惕汇率过度波动和无序波动”,“上述行动将有助于减轻一些新兴国家因资本流动波动过大而面临的风险”。

财政部专家贾康称房产税可能不向第一套房征收

23日在成都举行的第一届西部金融论坛国际资本论坛上,财政部财科所所长贾康表示,房产税推出已经是“按月计算”,现有信息表明,房产税不会向“第一套房”征收,投资房将成为房产税调控目标。

据成都当地媒体报道,贾康在会上表示,目前离房产税最终推出的时间不会超过一年。房产税开征在搭建一个制度框架,填补房产保有环节缺失的征税措施。对于网络上盛传的上海和重庆版本的房产税方案,贾康表示他并没有掌握相关情况,但是房产税肯定会从一线城市开始试点征收。不过房产税不会向“第一套房”征收。

海通点评

坚持原有逻辑：流动性充裕下的板块轮动。美元反弹仍属技术性，破位在所难免，股指仍可看高一线。调整可积极做多。

二、现货市场动态

【国内市场】

市场表现

沪深300指数成分股涨跌幅排名（前五）

领涨股        最新价 涨跌幅度      领跌股        最新价  涨跌幅度
        维维股份    6.99     10.08%         天马股份    13.73    -3.72%
       厦门钨业    43.95   10.01%          中国太保    27.12   -3.66%
       三一重工    20.92   9.99%            中国中冶    4.53     -3.41%
       一汽夏利    9.8        9.99%            北京城建   12.2      -3.33%
       京东方A     3.66       9.91%           吉林敖东    38.18   -3.07%

数据来源：Wind，海通期货研究所

海通点评

周五A股市场连续第二日收低。因美元走强令大盘蓝筹股继续遭受抛压，央行行长周小川关于资产价格泡沫等风险上升的言论也引发市场担忧；不过，中小盘股表现强劲，中小板指及中小板综指双双再创历史新高。
 
【国际市场】

市场表现

道琼斯工业平均指数下跌14.08点，收于11，132.49点，跌幅0.13%；纳斯达克综合指数上涨19.72点，收于2，479.39点，涨幅0.80%；标准普尔500指数上涨2.82点，收于1，183.08点，涨幅0.24%。

日本日经225指数周五收高0.54%，或50.23点，报9426.71点，金融及出口类股涨幅居前。

港股恒生指数周五收低0.56%，各分类指数均有下跌，中资金融股明显回落，内房股跌幅较大。恒生指数收跌131.94点，报23517.54点，跌幅为0.56%，主板成交840.28亿港元；国企指数报13494.80点，跌120.61点，跌幅为0.89%；红筹指数报收4272.45点，下跌41.81点，跌幅为0.97%。
  
        海通点评

周五美国股市涨跌不一，道指走低，纳指与标普500指数上涨。在周末G20财政会议召开之际，投资者密切关注与会各国针对汇率问题的谈判。

三、期货市场动态

期指合约小幅高开，11月合约早盘宽幅震荡，快速下探5日均线支撑，逢低买盘介入使期价被拉升，上冲至3500点整数关口附近遇阻，做多热情依旧不减，上升通道保持完好。期指的强势带动沪深300现指上行。

四、投资建议

沪深300现指上周五成交量出现了一定的萎缩，但是下方5日均线支撑依然较强。从11月合约上周五的持仓量来看，前20位多头主力加仓605手，前20位空头主力加仓1089手，前三大主力呈现出一边倒地减多单加空单，做多热情有所降温。操作建议，11月合约短期内在3500点整数关口压力较大，但是目前上升通道依然完好，中长线多单继续持有；盘中震幅或将加大，短线投资者暂时观望。