今日股指现货指数震荡上行，收出小阳线。300 指数收盘报  3324.42 点，涨0.40%。IF1104较前一日上涨13.2点至3323.8点，收盘基差为0.62点，继续贴水。盘后两个活跃合约前10交易商主力空单较上一交易日减少至5636手，期指总成交量大幅减少 13.4万，持仓为35557 手，较前一日减少2100余手。

期现套利方面，今日各合约升水低位运行。各合约在继续无套利机会区间内运行。当前IF1104 升水在-4.4至3.8 点内波动，日内升水波动较少。跨期套利方面， IF1104与IF1105合约日内价差波动在5个点左右； IF1104合约与IF1106合约日内价差在40点上下波动。

ETF 基金配比（180ETF：深 100ETF=0.65:0.35）组合套利分析：受期指涨幅大于300指数影响， ETF组合跟踪套利部分合约今日收益为负。 最好的 IF1106约收益为-0.06%。

Alpha 股票组合3月21日更换了期货合约，股票部分未发生变化。自 3 月 21日至今策略收益率为4.79%，同期300 指数收益率为3.25%。同期股票组合收益率为7.18%。

2011年4月8日套利机会提示：主力合约IF1104 升水日内低位运行，继续贴水， 至收盘为-0.62点， 对于期现套利在20点以上可尝试建仓。 跨期套利方面，IF1106与IF1104间价差大于45 点以上可以尝试做买4 抛 6 的操作， 目标价差35点。