基差走势方面，今日盘中各合约基差再度走弱，IF1106 是哦盘贴水 9.56 点，07合约贴水1.76点。期指其余合约升水均有明显缩窄，后市预期较弱，走势上今日期货未能跟涨现货指数。 成交持平， 收盘为17.9 万余手， 持仓减少 3000手至 39305 手。06 合约盘中基差在-11.0-4.2 点波动，正向套利无较好建仓机会。 

Alpha 套利组合今日盈利小幅增加，现货组合强于 300 指数，期货端由于涨幅小于现货，提升了策略整体盈利。从走势看，组合表现强于沪深300指数。策略整体收益较稳定。当前策略收益率为 1.34%，股票组合收益率-1.84%，同期300指数收益率在-3.48%，超额 Alpha 收益率为 1.56%，建议持有至期指交割。

后期套利操作建议：各合约升水减少，07合约进入贴水区间。主力06 合约收盘贴水9.56点，当前点位期现套利机会建仓机会较少，等待 10 点以上基差。Alpha 套利方面，今日现货组合走势强于现货，继续跑赢300 指数，由于期货涨幅小于现货指数，对收益率产生一定影响。当前股票组合超额收益的稳定性较好，继续持有至交割。