1.期货市场风险管理与控制的关系

　　对于整个经济体来说，风险是否能够清晰地分离和释放，是期货安全的重要衡量标准之一。从期货产品本身的性质和功能看，一个很大的特点就是能把基础市场的系统性风险剥离出来，变成可交易的产品，使风险可以得到有效释放，从而有利于增强经济体抵抗冲击的能力。控制风险对期货市场而言，不是消除风险，而是防止风险的过度蔓延。从这个意义上看，控制风险就是及时化解风险，不至于使其日积月累，超出人们的承受范围。为此，我们要高度重视期货风险管理与控制工作，确保市场平稳运行，促进市场功能的有效发挥。

　　2.风险控制的核心是有效的风险管理

　　发展期货市场，控制市场风险首先必须深刻认识风险管理的重要性。风险管理关系市场命运，是市场兴衰成败的决定性因素。欲求市场健康发展，根本大计是形成一个有序的市场机制，这是期货市场从失败到成功的基本经验，也是各国期货市场发展实践的共同经验。期货市场发展实践证明，任何一个有序的期货市场，必须具备以下四个基本条件：

　　一是市场制度的稳定性。市场制度稳定是指市场制度符合市场规律，具有一般的公开公正性，制度统一、透明，有助于市场预期，并且不会因各种风险而受到威胁，甚至在发生严重危机时，也能采取应变措施补救。

　　二是市场交易的公正性。市场对所有参与者都是公平的，不应受操纵，反对欺诈和不正当竞争，信息是公开的，运作是透明的，大家面对一个标准、一样的待遇。

　　三是市场运作的规范性。市场运作的规范性是指市场运作既是有效率的、流通顺畅的，又是在统一规则下有序进行的。

　　四是投资者合法权益的保障性。投资者合法权益的保障性是指市场对投资者的合法收益要给予法律上、市场运作上的保障，使投资者的收益能按时、按量进入账户。保护好投资者利益，就是维护了市场基石。

　　上述四个条件的形成和确立，首先取决于对风险处理的能力。如果市场本身缺乏风险管理体系，显然谈不上市场的稳定性，市场不稳定，就难以正常有序的运作，市场公正性也必然会受到影响，更保障不了投资者的合法权益，市场就会风险不断，失去可持续发展的动力和保障。

　　3.期货市场风险应实行法制化管理

　　自期货市场成为国际金融市场的重要组成部分以来，各国期货市场不同程度地成了国际投资的重要领域，期货交易和期货价格对各国经济发挥着越来越重要的影响。影响期货价格变化的各种因素也相应超越了国界，特别是来自外部的某些不确定因素，会迅速波及到期货市场，引起期货价格的大起大落。这种受外部因素影响而形成的风险，不仅从整体上影响到期货市场的稳定与发展，而且也影响到社会经济的稳定与发展。这种系统风险仅靠期货市场自身加强管理是很难解决的，必须将其纳入到国民经济体系的大框架下，依托全社会整体的法制化管理。

　　4.防范期货风险重在提升社会风险意识

　　目前，我国社会整体对期货市场缺乏足够的认识，对期货市场的风险更是知之甚少，没有形成一种市场正常运作所应有的文化氛围。期货业内人士同样存在对期货市场认识不足的问题，而且国内期货市场理论尚不成熟，从事期货市场理论研究的人很少，理论研究相对滞后。这样一来，市场参与主体就缺乏必要的理论指导，对期货市场认识不足、风险意识淡薄及期货理论滞后是期货市场存在风险的重要原因。

　　5.深化期货市场改革，适应经济全球化潮流

　　对我国而言，一方面不能放弃参与全球化进程的机会和权利，要积极参与建立国际金融体制和世界经济新秩序，促进自身的发展；另一方面则要高度重视经济全球化的负面影响，增强防范和抵御风险的能力。为此，我们要完善宏观调控手段和协调机制，建立和健全多层次的期货市场风险防范体系，加强对期货风险的控制。通过期货市场改革的不断深化，使我国在开放过程中尽快适应国际新规则，同时又可以有效降低因期货风险而造成的经济损失。

　　6.转变期货市场监管思路，提高期货监管水平

　　我们要加快建立和完善市场经济条件下的期货监管制度，强化监管。在监管范围上，由针对性监管转变为全方位监管；在监管方式上，由阶段性监管转变为持续性监管，从一般行政性监管为主转为依法监管为主，从注重外部监管转为注重金融机构内部控制为主；在监管手段上，由现场检查为主转变为以非现场检查为主；在监管内容上，从注重合规性监管转向注重风险性监管。要强化期货执法问题，坚决执行市场准入、持续监管和风险防范等制度，充实监管队伍，提高期货监管人员素质和水平。

　　7.加强人才管理和投资者教育，增强风险防范意识

　　要不断加强对期货从业人员，特别是期货经营机构高管人员和风险管理人员的风险教育，不断提高期货人员的管理水平。引导投资者面对市场价格波动时要树立起健康的风险理念：期货市场作为风险管理和资源配置的有效工具，其作用是明显的，但不善于利用期货市场就将面临风险；投资者要坚持把理性投资作为基本的出发点，健全和完善内控机制，审慎进行期货交易。

　　8.加大调查研究力度，同时加强相关市场的信息沟通

　　首先，期货市场的运行最终取决于宏观经济的基本层面，对宏观经济指标的研究有助于我们对风险的预期与把握；其次，金融市场的各子市场是相互关联的，风险也是相互传递的，对相关市场的跟踪有助于我们对风险的判断；第三，为进行有效监管，必须加强对股票市场、债券市场、房地产市场及其他相关市场之间的跟踪研究，加强市场之间的信息沟通，以便及时采取应对措施，防范和化解风险。