行情研判

上周大盘在上升通道内前行，已连涨近三周时间。上周四周五沪深 300 指数分别触碰 5%VaR 下跌和上涨边界，本周二指数击穿 1%VaR 下跌边界，短期技术性调整已经到来，震荡下行将主导近期的走势。

套利监测

受外盘大跌的影响，  昨日股市与股指期货大幅低开， 但期指合约跌幅略小于大盘，主力合约 IF1008 于股市开盘时出现 10 点的升水，随后很快进入了升贴水的来回振荡状态。从成交量来看，IF1008 仍大幅高于 IF1009，但是 IF1009 的持仓量近两日显著上升，显示作趋势交易的期指投资者已经开始进行移仓的动作。

OMAV 程序化交易策略

昨日 IF1008 合约盘内巨幅震荡，全天走势呈现倒 U 型，其中 OMAV 程序化交易策略共交易 24 次，止损次数 9 次，至收盘亏损 40.8 点，保留空头头寸； HP‐OMAV程序化交易策略共交易 18 次，止损次数 8 次，至收盘亏损 10.4 点，保留空头头寸。